Iron Condor Option Trading Strategie Anpassungen

5 Einfache Iron Condor Anpassungen zu vermeiden, wiping Ihr Konto Es sieht aus wie die perfekte Strategie. Ein schlüsselfertiges System, wo alles, was Sie tun müssen, ist auf einen Handel im Monat gesetzt und youre auf Ihrem Weg zum sofortigen Reichtum. Nun, es ist nicht so einfach. Dont get me wrong - Eisen Kondore sind eine großartige Möglichkeit, um Reichtum zu bauen. Was sind die Big Deal Eisen Kondore sind ein hoher Quotenhandel. Aber mit diesen hohen Chancen, es bedeutet, dass verlieren Trades am Ende wird viel größer als die Belohnungen. Das bedeutet, dass es sich lohnt, proaktiv beim Tragen von Eisenkondomen zu sein. Dies ist kein Satz und Strategie vergessen. In Wirklichkeit geht es um ein aktives Risikomanagement. Anpassung Iron Condors Es gibt zwei Dinge, die Sie vermeiden müssen, wenn Sie den Handel Eisen Kondore sind. Die erste ist die Vermeidung von steigenden Volatilität. Hier bewegt sich der Markt ständig in eine Richtung. Dies geschieht in Bullenmärkten, wenn Aktienindizes höher schleifen, und in Bärenmärkten bei Abstürzen. Ein Beispiel für Trendneigung Volatilität Die zweite Sache zu vermeiden, ist schnelle Bewegung. Wenn der eiserne Kondor nicht lange genug aktiv war, um Gewinne zu erzielen, kann das Risiko einer schnellen Bewegung Sie in eine schlechte Lage bringen. Eine Blowout-Bewegung kann Ihnen einen großen Verlust. Also, was können Sie tun Lets werfen Sie einen Blick auf einige einfache Anpassungen 1. Initiieren Sie den Handel mit einem upside hedge. Eines der interessanten Dinge über eiserne Kondore ist, dass sie immer mit Aufwärtsrisiko beginnen. Wenn Aktien in einem rip-brüllenden Hausse-Markt sind, können Sie sich nicht leisten, kurz zu beginnen, weil Sie am Ende mit einer Tonne Trends Volatilität. So überlegen Sie beginnen mit einigen Bull Call Spreads oder lange Anrufe, um Ihre Oberseite hedge. 2. Kaufen Einheit Puts Um das Risiko eines Marktzusammenbruchs zu vermeiden, kaufen Sie einige sehr aus dem Geld Optionen. Dies wird Sie vor allen verrückten Veranstaltungen, wie 911 oder jeder Black Mondays, die auftauchen zu schützen. 3. Systematische Anpassungspunkte Eisenkondore sind keine Strategie, die eine Tonne des Denkens braucht. Sein ein mehr statistisch gegründeter Handel, und Sie sollten es als solches behandeln. So, was Sie tun sollten, ist herausgreifen Punkte, wo der Markt genug bewegt hat, um zu erfordern Sie, um den Handel anzupassen. Beispiel für eine Iron Condor Trade Journal 4. Lernen Sie die Kunst des Rollens Eine einfache Möglichkeit, Eisen Kondore sehen ist, dass sie die Kombination von zwei vertikalen Spreads sind. Wenn der Markt gegen Sie bewegt, rollen Sie einfach eine der Vertikalen näher an den aktuellen Marktpreis. Dies wird das Bargeld in den Handel zu reduzieren, reduzieren einige der direktionalen Exposition und erhöhen das Potenzial für Gewinne. Beispiel für ein Rolling Iron Kondor Einstellung 5. Hedge Around Your Pain Points Der Markt hat diese wunderbare Fähigkeit, machen Sie sich Sorgen so viel über Ihre eiserne Kondor Handel, die Sie verlassen, und dann der Markt kehrt, so dass Sie sich wirklich dumm. Die Lösung besteht darin, proaktiv zu sein. Kennen Sie Ihre Option greeks und herauszufinden, wo Sie am meisten weh tun wird. Das ist, wo Sie mehr fortgeschrittene Hedging-Strategien, wie Zeit-Spreads, 1x2 Spreads und Futures-Anpassungen wählen können. Entdecken Sie, wie Sie den Markt ohne Timing des Marktes in dieser speziellen Video-Präsentation zu schlagen. Klicken Sie hier, um zu sehen. Kommentare zu diesem Eintrag sind geschlossen. Ever fragte sich, wie man Geld in jedem Markt Zustand zu machen Wie über, wie man auf einer Aktie, die nicht bewegt Wie über einen eisernen Kondor Handel Eine Aktie Bewegung kann in drei verschiedene Zyklen klassifiziert werden. Der erste Zyklus, und everyones Lieblings, Akkumulation. Akkumulation ist, wenn die Aktie wird von Käufern abgeholt, die die Verkäufer überwiegen. Dies schafft einen Aufwärtstrend in der Aktie, die ziemlich einfach zu handeln ist. Sie können die Aktie kaufen, einen Anruf kaufen, kurz eine Put, etc. von einem Aufschwung profitieren. Der nächste Zyklus ist die Verteilung. Distribution ist, wenn die Verkäufer endlich die Oberhand auf die Käufer. Dies wird die Aktie niedriger zu fahren und es ist auch leicht zu handeln. Sie können die Aktie kürzen, eine Put kaufen, einen Anruf verkaufen, usw., um die Abwärtsbewegung zu nutzen. Der letzte Zyklus, in keiner bestimmten Reihenfolge, ist Konsolidierung. Konsolidierung ist, wenn Käufer und Verkäufer den Gleichgewichtspreis erreichen und der Bestand beginnt, sich seitwärts zu bewegen. Was diesen schwierigen Zyklus macht, ist, dass die Seitwärtsbewegung tatsächlich über einen Bereich stattfindet. Range gebunden Bewegung profitiert die Makler nicht Händler. Sie werden essen die Kommissionen von Käufern und Verkäufern in und aus der Aktie versuchen, Profit zu kürzen. Alle Aktien gehen durch diese Zyklen, so in der Lage zu nutzen und profitieren von jedem Zyklus ist eine Notwendigkeit. Wie machen Sie Geld auf einem Range Bound Stock Eine unserer bevorzugten Möglichkeiten, um von einem Bereich gebundene Lager profitieren ist mit der Verwendung von Iron Condors. Iron Condors sind eine Zwischenoptionsstrategie, da sie Multileg, 4 Beine genau sind, eine Anpassung und eine ständige Überwachung erfordern. Jedoch sind sie große Strategien, wenn Sie einen Vorrat finden können, der nicht verschiebt oder in einer Strecke haftet. Was ist ein eiserner Kondor Ein eiserner Kondor beinhaltet Kauf einer Put, Verkauf einer Put, Kauf eines Anrufs und Verkauf eines Anrufs. Dies kann schwierig klingen, aber es wird einfacher mit ein wenig Übung und Erklärung. Iron Condors erzeugen einen Kredit anstelle einer Belastung, so wird es Ihnen Geld bezahlen vorne statt Sie haben, um es zu schälen. Diese Gutschrift schafft ein Pad der Sicherheit und wenn der Aktienkurs ist auf dem Pad durch Verfall erhalten Sie die volle Gutschrift. Da wir eine Gutschriftzeitverfall empfangen, ist auf unserer Seite. Wie und wann man einen eisernen Kondor öffnet Die Auswahl und das Timing von Streiks sind Ihre zwei Hauptanliegen beim Öffnen eines Iron Condor. Glücklich Streik Auswahl wird einfach, da die Aktie wird es Ihnen geben. Denken Sie daran, wir sind mit einem Iron Condor, weil die Aktie ist in einem Bereich Handel. Wir wollen unsere Streiks auf der Außenseite dieser Strecke einrichten. Dieses stellt sicher, dass unsere Auflage der Sicherheit dort ist, wo der Vorrat gehandelt worden ist und er gibt uns eine höhere Wahrscheinlichkeit des Erfolgs (die wir lieben). Timing eine eiserne Kondor wird ein bisschen schwieriger, weil wir vorstellen, eine weitere Voraus-Konzept, Volatilität. Zuerst reden wir über Tage bis zum Ausatmen. Wenn wir diesen Handel eröffnen, wollen wir 50-60 Tage anfangen. Es wird nicht unsere Absicht sein, es so lange zu halten, aber es wird uns einen guten Ausgangspunkt geben. Wenn Händler zuerst in Iron Condors kommen, denken sie sofort an kürzere Zeitrahmen. Die meisten Händler werden gelehrt, dass Zeitverfall beschleunigt, je näher man zum Verfall kommt. Wenn Zeitzerfall ist auf unserer Seite, warum nicht auf dem Weekly Options Gamma Handel ist unsere Antwort. Gamma ist das Maß dafür, wie schnell sich die Dinge bewegen werden. Je näher wir auslaufen, desto höher wird unsere Gamma sein, und wir wollen nicht, dass unser Iron Condor sich gegen uns am Fall eines Hutes dreht. Wir werden mit tiefen Out-of-the-money Optionen beim Bau unseres Spiels. Tiefe Out-of-the-money Optionen tragen mit ihnen eine Versicherung Eigenschaft, die andere Optionen nicht erhalten. Dies bedeutet, dass nach einer Weile diese Optionen aufhören oder verlangsamen verlieren ihren Wert. Haben Sie jemals bemerkt, dass beim Kauf eines Short-Put wird der Optionspreis fast konsistent bleiben, obwohl Sie immer näher an Verfall sind Dies ist, weil große Händler diese Optionen kaufen und verwenden sie als billige Versicherung verursacht sie ihren Wert zu halten. Deep Out-of-the-money Optionen verlieren in der Regel den größten Prozentsatz ihres Wertes zwischen 30 und 50 Tage. Aus diesem Grund konzentrieren wir unsere Geschäfte, um etwa 50-60 Tage zu starten. Wir wollen im Spiel sein und bereit für seinen schnellen Wertverlust sein. Die Einrichtung eines eisernen Condor mit der richtigen Art von Volatilität kann den Unterschied zwischen einem großen Handel und einem nicht so großen Handel. Es gibt zwei Arten von Volatilitätsmaßnahmen. Implizite Volatilität (wie die Leute denken, dass sich die Aktie in Zukunft bewegen wird) und realisierte Volatilität (wie sich die Aktie in der Vergangenheit bewegt hat). Unser ganzes Ziel ist es, einen Bestand zu finden, der in einem Bereich steckt, so wenig Bewegung ist ideal. Dies wird uns dazu bringen, von Aktien mit hoher impliziter Volatilität fernzuhalten. Eine hohe implizite Volatilität bedeutet, dass die Menschen voraussagen, dass die Aktie sich wirklich bewegt. Es bedeutet auch, dass der Bestand eine hohe realisierte Volatilität aufweist. Nun, die schwierigen und fortgeschrittenen Teil, die Begriffe niedrig und hoch, wenn man sich auf Volatilität ist alles relativ. Hoch für einen Bestand kann für einen anderen niedrig sein und umgekehrt. Beim Betrachten eines Volatilitätsdiagramms ist es am besten, durch die Geschichte des Vorrates zu schauen und ein Gefühl für zu erhalten, was hoch, niedrig und Durchschnitt ist. Für jetzt, bleiben Sie weg von Aktien mit hoher Volatilität. Aktien mit geringer Volatilität können große Handelskandidaten machen. Dies sind Aktien, die nicht daran interessiert sind, sich zu bewegen. In der Regel werden diese werden größere Unternehmen, Exchange Traded Funds, oder Indizes werden. Idealerweise werden Sie wollen eine Aktie, die hohe Volatilität zu finden, aber es beginnt, wieder auf niedrige Volatilität zu finden. Hohe Volatilität bedeutet, dass die Optionen teurer und damit eine größere Kredit-und Rendite für uns. Wenn es auf niedrige Volatilität geht es zu saugen die Prämie von diesen Optionen gibt uns eine größere Rückkehr schneller. Wie Sie sehen können, ist dies ein ideales Szenario, aber schwieriger zu finden. Wenn Sie eine Aktie finden, an der sich die Volatilität dreht, warten Sie auf den Umsatz. Versuchen Sie nicht, vorne den Handel laufen und vorherzusagen, wann die Volatilität zu fallen beginnt. Das Schlimmste, was Sie tun können, ist ein Iron Condor und haben die Volatilität weiter steigen. Dies erhöht die Kosten für alle Ihre Optionen und legte Sie Unterwasser von Anfang an. Wie man eine offene Position Anpassung Optionen ist immer ein schwieriger Prozess, da es eine Menge von verschiedenen Anpassungen, die gemacht werden können. Wir gehen durch die Einrichtung eines Plans und mehrere Anpassungsoptionen, die wir für eine fehlerhafte Iron Condor laufen können. Wir müssen zuerst wissen, wann wir eine Position anpassen werden. Eine der Regeln, die wir verfolgen, ist die Ein-Drittel-Regel. Für einen Iron Condor wollen wir einen maximalen Verlust einstellen, der die Hälfte des Gesamtkredits ausmacht. Wir sind nicht daran interessiert, mehr zu verlieren. Unsere erste Anpassung erfolgt, wenn wir ein Drittel des max Verlustes sind. Die nächste Einstellung wird passieren, wenn wir zwei Drittel des maximalen Verlustes sind. Wenn wir den gesamten maximalen Verlust der Position sind, schließen Sie einfach die Position, nehmen Sie den Verlust und leben Sie, um einen anderen Tag zu handeln. Es gibt zwei Arten von Anpassungen, die gemacht werden müssen, oben und unten. Beide Anpassungen werden mit dem Ziel vorgenommen, unsere Gesamtposition deltas in zwei Hälften zu senken. Wenn wir Druck auf die Oberseite glauben, möchten wir einfach einen Anruf kaufen, der unter dem Anruf verbreitet wird. Kaufen Sie genügend Anrufe, die das Delta des Iron Condor in zwei Hälften schneiden werden. Wenn Sie die zweite Anpassung auf der Oberseite erreicht haben, kaufen Sie mehr Anrufe, um das Delta in der Hälfte wieder zu schneiden. Auf der unteren Hälfte, wenn wir das Gefühl, Druck auf die Kehrseite wollen wir Put Spreads zu kaufen. Wir wollen, dass diese mit dem langen Streik der Put-Spread in unserem Spread. Wieder kaufen Sie genug von diesen, um unsere Deltas in der Hälfte zu schneiden und in der zweiten Anpassung kaufen Sie mehr, um es wieder zu tun. Diese Anpassungen werden unsere eiserne Kondor auf der Seite, die das Gefühl der meisten Druck ist zu verstärken. Dies wird dazu beitragen, die Verluste verlangsamen, weil wir die Deltas auf dieser Seite fallen. Wie wir diese eiserne Kondor-Position eingestellt haben Der beste Weg, eine Anpassung zu demonstrieren, ist ein Beispiel. Hier ist unser Handel, ein Iron Condor auf dem Russell 2000 (sym: RUT). Auf der Call-Seite waren wir kurz den 1300 Streik und lang den 1310 Streik. Auf der Put Seite waren wir kurz den 1230 Streik und lang der 1220 Streik. Wir platzierten 6 dieser Kondore für einen individuellen Kredit von 3,48 oder ein Gesamtguthaben von 2088. Unforutanly zog der Russell 2000 gegen uns und fing an, in der Nähe unserer Put-Side-Streiks fallen. Da unsere Deltas zu klettern begannen, mussten wir uns an den Nachteil anpassen, um unseren Kondor zu schützen. Wir hatten ein paar verschiedene Anpassungen, die wir hätten nehmen können, aber die, die wir gewählt haben, war, eine vertikale Put-Verbreitung um unsere unteren Streiks zu öffnen. Wir gingen lange die 1235 Streik und kurz die 1220 Streik, die uns einen schönen Anstoß auf der unteren Seite und schneiden unsere Deltas in der Hälfte. Wir haben nur zwei davon eröffnet, denn es war genug, um die Deltas zu schneiden und es kostete uns 6,45 oder eine Gesamtlast von 1290. Wie Sie sehen können, gab unser Nachteil einen Stoß, der unsere potenziellen Verluste halbiert und auch das Gewinnpotential erhöht Russell 2000 sollte auf der unteren Seite bleiben. Eine andere Anpassung, die wir hätten machen können, war, eine vertikale Ausbreitung zu nehmen und den 1235-Streik zu bremsen und den Streik von 1225 kurz zu machen. Da die Streiks auf dieser Strecke näher waren, hätten wir 3 Verträge anstelle von 2 nehmen müssen, um unsere Deltas in zwei Hälften zu schneiden. Wir hätten dies für 4,75 oder eine Gesamtbelastung von 1425 getan haben können. Der Grund, warum wir nicht mit dieser Anpassung gegangen sind, ist, weil es das gleiche Ziel erreicht (schneiden unsere Deltas), sondern tut es zu einem höheren Preis (1425 vs 1290). Wann ist es Zeit, Ihre Position zu schließen Wie wir bereits erwähnt haben, sind wir nicht daran interessiert, halten diese Babys bis zum Verfall. Es würde schwierig sein, einen Vorrat zu finden, um in einem Bereich für zwei Monate zu sitzen. Konzentrieren Sie sich auf die Position aus, wenn es noch 30 Tage bis zum Verfall. Denken Sie daran, wir werden diese Position zu halten, wenn es die meisten von ihm Wert durch die Zeit verliert, so gibt es keinen Sinn, halten sie nach, dass nur um ein paar mehr Prozentpunkte zu bekommen. Natürlich funktioniert es nicht immer so sauber, so dass wir auch gerne für die Hälfte der gesamten Kredit zu schießen. Wenn der gesamte Handel würde uns eine 10 Rückkehr geben wir sind glücklich, eine 5 Rückkehr und nannte es einen Tag. Erhalten Sie nicht gieriges Versuchen, einen eisernen Kondor zu handeln. Die letzte Sache, die Sie wünschen, ist, ein Gewinnziel zu schlagen und dann aufzupassen, während der Vorrat außerhalb des Bereichs bewegt. Iron Condor Griechisch Cheat SheetAdjusting Iron Condors Trotz, was andere versuchen könnten und Ihnen sagen (in der Regel, wenn sie versuchen, etwas zu verkaufen), Anpassung Iron Condors ist nicht Rakete Wissenschaft. Sie brauchen nicht einige fancy System oder Ausbildung, die Hunderte von Dollar kostet, und vertrauen Sie mir gibt es Hunderte von Websites laufen von slick Internet-Vermarkter versuchen, diese Produkte zu verkaufen. Es gibt keine spezielle Sauce, wenn es um die Anpassung Eisen Kondore kommt, alles, was Sie brauchen, ist ein paar verschiedene Möglichkeiten und ein System, das Sie zu bleiben. Ich werde ein paar dieser Entscheidungen für Sie hier heute (und Sie müssen nicht hunderte von Dollar für sie bezahlen) skizzieren. Wenn es um Marktneutrale Strategien geht, können Sie nicht viel besser als Eisen Kondore. Diese Option Trading-Strategie profitiert, wenn der zugrunde liegende Bestand innerhalb eines bestimmten Bereichs bleibt. Was schmerzt diese Strategie ist scharfe Bewegungen in beide Richtungen, nachdem der Handel platziert ist. Manchmal, und es hängt von dem Timing und wie Sie Ihre Iron Condor strukturiert haben, können Sie immer noch fahren diese großen Züge und profitabel sein. Jedoch zu anderen Zeiten können diese heftigen Bewegungen einen negativen Effekt auf Ihre Position haben, an welcher Stelle Sie eine Entscheidung treffen müssen, ob Sie den Handel schließen und Ihren Verlust nehmen oder eine eiserne Kondoranpassung machen müssen. Diese Entscheidungen sollten alle Teil Ihres Trading-Plan sein und Sie sollten wissen, was Sie im Voraus tun, sollte ein großer Umzug vorkommen. Was Sie nicht tun möchten, ist die Augen schließen, kreuzen Sie Ihre Finger und hoffen, dass die Position wieder in Gewinn kommt. Mit Iron Condors, können Sie mehr verlieren, als Sie machen, so ist es sehr wichtig, dass Sie nicht lassen kleine Verluste in sehr große Verluste verwandeln. Bevor wir, wie man eine Iron Condor anzupassen, ist es wichtig, ein allgemeines Verständnis der Strategie haben. Die wichtigsten Merkmale von Iron Condors sind: Diese Strategie wird durch den Verkauf einer Bear Call Spread und Verkauf einer Bull Put Spread. Sie haben ein begrenztes Gewinnpotential, das auf die Prämie auf der Bear Call Spread und der Bull Put Spread gesammelt begrenzt ist. Mögliche Verluste sind höher als potentielle Gewinne. Dies ist eine Strategie, die eine hohe Wahrscheinlichkeit des Erfolgs hat, in der Regel rund 80. Dies wird durch das Risiko, dass Sie mehr als Sie können verlieren ausgeglichen. Daher ist die Anpassung Ihrer verlieren Trades ist sehr wichtig, Sie werden nicht jedes Mal mit Iron Condors gewinnen. Das ist nur eine Tatsache des Lebens. Selbst mit Anpassungen, werden Sie immer noch einige verlieren Trades, wie bei jeder Strategie. Die wichtigste Überlegung ist nicht, dass große Verluste, die zurück geben eine Menge von Ihren Gewinnen aus früheren Geschäften. Um Ihnen ein kurzes Beispiel dafür zu geben, was schief gehen kann, habe ich am 28. Juli die Bull Put-Seite eines Iron Condor auf RUT eingetragen (nachdem ich schon einige Tage zuvor die Bear Call Spread gelegt hatte), mit Streiks von 670 und 660 Die Zeit, RUT war der Handel bei rund 799. Dann, Anfang August, hatten wir die Mini-Marktschmelze und am 4. August hatte RUT auf 727 sank. Dies war ein Worst-Case-Szenario für mich, mit dem zugrunde liegenden Index macht einen scharfen Umzug Nur wenige Tage nachdem ich den Handel. Mit dem damit verbundenen Risiko musste ich den Handel für einen Verlust von 3.094 schließen. Ein paar Tage später konnte ich den Handel jedoch durch einen erneuten Einstieg in den Bull Put Spread bei 560-570 anpassen und machte 1.222 an diesem Trade, der einen Teil meiner Verluste aus der Ausgangsposition versetzte. Wenn Sie dies berücksichtigen und die Gewinne von der Bear Call Seite des Condor, war ich nur unten 828 für den Monat, was ein sehr vernünftiges Ergebnis unter Berücksichtigung der Situation war. Dies ist ein Beispiel für die Anpassung einer Iron Condor durch Rollen der verlierenden Seite zu niedrigeren Streikpreisen (wenn die Call-Seite war die verlierende Seite, würden Sie zu höheren Streiks rollen). Ill jetzt detailliert ein paar weitere Optionen für die Anpassung Iron Condors: Wahl 1) Nichts tun und warten, bis die zugrunde liegenden Richtung umzukehren und die verlierende Seite kommt wieder in ein komfortables Niveau. Ja, dies ist eine Option, aber wie ich schon sagte, müssen Sie darauf achten, nicht zu einem kleinen Verlust zu einem großen Verlust zu lassen. Für den RUT-Handel, den ich bereits erwähnt habe, hätte ich ihn am 4. August nicht geschlossen, wären meine Verluste um ein Vielfaches größer gewesen, als der Index am 9. August um 640 stieg. Die andere Sache zu prüfen, mit nichts zu tun ist der Stress, den Sie unter für die verbleibende Dauer des Handels und die Tatsache, dass diese Positionen werden härter anzupassen, desto näher kommen Sie zu Ablauf. Auswahl 2) Nach unten (oben) zu niedrigeren (höheren) Schlägen rollen. Dies ist, was ich mit dem Handel oben getan, und ich tat, was ich eine verzögerte Rolle genannt, wo ich den Handel geschlossen und dann ein paar Tage warten, bevor es auf den unteren Streik rollen. Dies erlaubte mir, vom Markt weiter zu kommen und erhielt aufgrund des weiteren Anstiegs der Volatilität eine weitere Optionsprämie. Wahl 3) Rollen Sie oben (oben) und heraus. Also, zusätzlich zu rollen Ihre Streiks nach unten (up), Sie auch Roll-out für 1 weiteren Monat. Dies ermöglicht Ihnen, noch weiter weg von dem Markt zu bekommen und auch abholen Extraprämie aufgrund der erhöhten Zeit bis zum Verfall. Der Nachteil ist, dass Sie jetzt die Position offen für einen zusätzlichen Monat haben, und Sie können nicht wollen, dass die Exposition für so lange offen. Beim Trading Iron Condors, wollen Sie nicht zu weit gehen in der Zeit als die Zerfall Vorteile reduziert werden. Wahl 4) Du könntest sowohl die Bull Put Spread und die Bear Call Spread rollen. Im RUT-Fall oben, zusätzlich zu rollen meine Put Spreads hinunter, rollte ich auch meine Call Spreads unten von 910-920 auf 720-730. Dies führte zu einem zusätzlichen 897 Einkommen für den Monat, die weiter dazu beigetragen, meine Verluste aus dem ursprünglichen Bull Put Spread Verlust zu kompensieren. Das Risiko mit diesem ist, dass Sie die Anrufe nach unten nur für die zugrunde liegenden zurück in die andere Richtung bewegen und dann könnten Sie mit Verlusten auf beiden Seiten des Condor konfrontiert werden. Auswahl 5) Eine weitere Option, die funktioniert, ist, Ihre Position durch den Kauf der zugrunde liegenden ODER kaufen einige Out-of-the-money Optionen HEDGE. Der einfachste Weg, dies zu tun ist mit Lager und mit Delta. Nehmen wir an, Ihr Delta auf dem Put Spread liegt bei 0,15. Sie könnten 7 Aktien verkaufen, um die Hälfte Ihres derzeitigen Deltas abzusichern (oder was auch immer das Verhältnis, das Sie entscheiden, angemessen ist). Das Risiko mit diesem ist, dass, wenn der Underlying steigt, Sie am Ende einige Ihrer Gewinne auf der Iron Condor, aber das ist der Preis, den Sie zahlen für den Schutz, denke ich. Die andere Frage ist, dass das Delta im Laufe der Zeit ändern, so müssen Sie möglicherweise kaufen oder verkaufen mehr der zugrunde liegenden, um Ihre Hecke anzupassen, die wieder einige Ihrer Gewinne erodieren könnte und auch entstehen Transaktionskosten. Wenn Sie sich entscheiden, mit Optionen zu hecken, könnten Sie bei dem Kauf einige Puts (Anrufe) weiter aus dem Geld als Ihre Condor Streiks aussehen. Verwenden Sie hier wiederum Delta als Leitfaden. Wahl 6) Die letzte Option ist, einfach schneiden Sie Ihre Verluste, zu Fuß und warten auf eine andere Gelegenheit. Wie bei nichts zu tun, ist dies auch eine Entscheidung, die Sie machen können, denken Sie daran, dass Bargeld ist eine Position Manchmal kann es besser sein, nur die Dinge schließen, klar den Kopf und kommen mit einem frischen Blick auf die Dinge. In diesem Fall können Sie wählen, beide Seiten des Condor zu schließen, oder nur die Verliererseite. Diese 6 Szenarien vorgestellt sind wirklich die wichtigsten Optionen, wenn es um die Anpassung Iron Condors kommt. Also, da haben Sie es, Informationen, die wahrscheinlich 10 Minuten zu lesen, die möglicherweise kostet Sie Hunderte von Dollar, wenn Sie auf einer anderen Website waren. Fühlen Sie bitte sich frei, diesen Beitrag auf Facebook oder Twitter zu teilen. Ich veröffentliche meine Handelsergebnisse jeden Monat, seien Sie sicher, sie heraus zu überprüfen HIER. Heres zu Ihrem ultimativen Erfolg AKTUALISIERTE INFORMATIONEN Februar 9th, 2012 Im läuft eine Coaching-Klasse im Moment und wir hatten eine Sitzung gestern, wo wir sahen einige der Möglichkeiten für die Anpassung eines RUT Feb Iron Condor. Unten ist ein 45-minütiges Video, wo ich eine eingehende Blick auf den Handel zu nehmen und wie man aus einem Handel, der sich gegen uns. Ich gehe auch durch Details der Trades, die ich über dem letzten Monat platziert habe und wie ich plane, sie in Verfall nächste Woche zu verwalten. Dieser Handel war ein Option Warnhandel als Teil meiner IQ Trade Alert Service. Die ursprünglichen Details des Handels zu IQ Alerts subs gegeben ist wie folgt: Datum: 13. Januar 2012 Strategie: Iron Condor RUT (halbe Position Größe) Trade Setup: Verkauf RUT 16. Februar, 840 CALL, Buy RUT 16. Februar 850 CALL Für 0,50 (50) oder besser. Verkaufen RUT 16. Februar, 640 PUT, kaufen RUT 16. Februar 630 PUT für 0,45 (45) oder besser. Premium: 95 (0,95) Net Credit oder besser. Trade Management Anpassungspunkte: Anpassungspunkte, wenn entweder eine Ausbreitung auf 150 (1,50) und RUT über 820 oder unter 680 reicht. Wenn dies geschieht, werde ich je nach Marktbedingungen eine der folgenden Aktionen ausführen: Rollen bis zu höheren niedrigeren Streiks und oder fügen Sie die zweite Hälfte unserer Position Margin Return Details: Für diesen Handel sind wir riskieren rund 905 in Marge zu 95, für eine Rückkehr von 10,50 zu machen. Dieser Handel wird profitabel sein, wenn RUT oberhalb von 640 und unter 840 bei Verfall endet. Wir haben eine 16,23 Marge für Fehler auf der Unterseite und eine 9,95 Marge auf der Oberseite. Gewinnziel: Wenn entweder Spread auf 0,05 oder 0,10 gehandelt wird, nehmen wir unsere Gewinne. Kommentare: Im nur Handel halbe Positionen Größe heute, wie ich das Gefühl der Markt ist für eine große Bewegung in Kürze. Wenn das in der nächsten Woche passiert, füge ich die zweite Hälfte der Position hinzu, sonst schaue ich, um diesen zu fahren, um zu vergehen. Technisch ist der Markt ein wenig überkauft, aber in einem starken Aufwärtstrend, der für einige Zeit bleiben kann, denke ich, dass jeder Pullback flach sein wird und wenn das auftritt, fügen wir die zweite Hälfte unserer Position hinzu, wenn wir eine schöne Spitze im VIX erhalten. Wir haben noch eine Bear Call Spread abläuft nächste Woche, so halten, dass im Auge, wenn man diesen Handel. Der Verkauf hat heute eine schöne Erhöhung der Volatilität, die uns zu einem schönen Einstiegspunkt zu sehen. Setzen unsere Streiks ein wenig näher auf der Oberseite wegen der überkauften Bedingungen und die Tatsache, dass, wenn diese Seite in Schwierigkeiten kommt, wird es einfacher sein, sich anzupassen. Bedenken: Märkte sind überkauft und ein scharfer Pullback könnte diese Position verletzen, so dass Risikomanagement mit diesem Schlüssel sein wird. Wenn Sachen beginnen, um eine Menge folgende Woche zu bewegen, kann ich schauen, um mit einigen wöchentlichen Optionen abzusichern. Wenn Sie mehr Risiko averse können Sie einen Tag oder so warten, um den Handel geben, wenn der Markt weiterhin Rallye, wie Sie möglicherweise in der Lage, einen besseren Preis zu bekommen, oder verschieben Sie Ihre Streikpreise höher. Als ich die Klasse am 7. Februar lief, saß dieser Handel auf einigen Verlusten auf der Call-Seite mit RUT Handel rund 828-830, die sehr nah an unserem kurzen Streik bei 840 war. Sehen Sie das Video, wenn Sie die Zeit haben, und bitte tun Mailen Sie mich an email160protected wenn Sie irgendwelche Fragen überhaupt haben. Gefällt mir Teilen Sie es, was über 8220hedging8221 Ihre verlierende Seite durch den Verkauf eines anderen Kredit-Spread auf der anderen Seite, um Ihre potenziellen Verluste zu decken Zum Beispiel bin ich in einem AAPL Kondor, der zu kurzen Bein des Anrufs verbreitet wAAPLs jüngsten Rallye verletzt hat. Aktienhandel rund 556, und die Call-Spread ist 555560. Ich erwäge den Verkauf der (profitable) Put-Ausbreitung aus dem ursprünglichen Kondor und Verkauf einer neuen Put-Spread wsame Ablaufdatum bei Streiks von 550555 mit genug Verträge, so dass, wenn AAPL bewegt sich vollständig Über 560 durch Verfall, deckt der Kredit aus der neuen verkauften Put-Spread diesen Verlust. I8217m auch unter Berücksichtigung Verkauf einer 545550 put Spread, so dass die Möglichkeit, 8220win8221 beide Spreads. Natürlich ist die Möglichkeit, dass, sobald ich das tue, AAPL nach unten und dann muss ich den Vorgang am anderen Ende zu wiederholen, Vergrößerung meiner potenziellen Verluste mehrmals. Aber die Exspiration ist nur eine Woche entfernt. Was halten Sie von dieser Strategie Scheint wie eine Möglichkeit, fast garantieren einen Sieg mit einem Kondor (eine Ausbreitung gewinnt und die andere wird zu einem Break-even). Danke, Kumud Jindal Ja, das ist eine Strategie, die ich von Zeit zu Zeit, vor allem, wenn die Ausbreitung wird nahe an wertlos, da es nicht mehr viel Schutz bietet, wenn der Markt hält Trends. Sie müssen nur darauf achten, dass der Markt nicht umgekehrt und setzen Sie Ihre neue Ausbreitung unter Druck. HI Gavin, I8217m wirklich genießen ITIQ und haben meine Kopie des Iron Condor Trading Kurs gelesen. Ich habe eine Frage über die Anpassung, wie Sie es hier beschreiben. Wann ist die beste Zeit, um aufzutauchen (oder unten) die IC vor oder als Preis erreicht die kurze Streik Hi Tailgun, sollten Sie auf jeden Fall vor dem Preis schlägt Ihren kurzen Streik einstellen. Achte auf das Delta deines Kurzstreiks, ich mag es, wenn es spätestens 30 Treffer erzielt. Hoffe, dass hilft Dies mag wie eine elementare Frage, aber wenn Ihre zugrunde liegenden Sicherheit war nicht auf den Ausübungspreis, den Sie gekauft hatten (mit Streiks von 670 und 660. Zu diesem Zeitpunkt war RUT Handel um 799. Dann, Wir hatten die Mini-Marktschmelze und am 4. August hatte RUT auf 727 gesunken.) Warum müssten Sie den Handel mit einem Verlust zu schließen Wenn die Option bei 727 auslaufen würde, warum wouldn8217t Sie noch den Handel gewinnen Wie war das die Dies war ein Worst-Case-Szenario für mich, mit dem zugrunde liegenden Index macht einen scharfen Umzug nur ein paar Tage, nachdem ich den Handel platziert) Wurde8217t Worst-Case-Szenario bewegte es unter dem Bein des Kondors Wenn der Markt sinkt, wie die Volatilität schießt Und Sie sitzen auf einem großen unrealisierten Verlust. Ja, Sie könnten weiterhin in der Hoffnung, dass der Markt nicht unter Ihren kurzen Streiks zu halten, aber denken Sie daran, Hoffnung ist ein gefährliches Wort an der Börse zu halten. Auch, vorausgesetzt, Sie sind unten, sagen, 15 auf den Handel, wie viel mehr Schmerzen sind Sie bereit zu nehmen, wenn der Index weiter fallen Sie müssen Ihre Verluste (oder anpassen) an einem gewissen Punkt, sonst die Chancen der Sie sprengen Ihre Konto sehr hoch sind. Denken Sie an 2008. Als die Börse fiel, würden Sie weiterhin eine eiserne Kondor halten, nur weil Ihr kurzer Streik bei 670 war und der Markt bei 727 war. Was passiert, wenn der Markt sinkt 10 am nächsten Tag Wo die meisten Menschen in zu bekommen Mühe mit Kondoren ist, dass sie don 't schneiden ihre Verluste schnell genug und weiter zu halten, bis es Konto ausgelöscht wird. Hallo, ich habe vor kurzem angefangen, Iron Condors und I8217m an diesen Anpassungsstrategien interessiert zu verkaufen. Ich habe eine Frage zu Wahl 4 oben. Häufig scheint es eine gute Idee zu sein, beide Seiten des Kondors 8211 eins anzupassen, um im profitable Strecke zu bleiben und das andere, um etwas Geld zu sammeln, um Ihren Verlust der Justage der anderen Seite auszugleichen. Hier ist meine Frage: isn8217t 8220rolling8221 (Anpassung) beide Seiten eines eisernen Kondor im Wesentlichen das gleiche wie den Kauf wieder Ihre eiserne Kondor (Ausschluss der Position) und den Verkauf eines neuen Es gibt einen wichtigen Unterschied allerdings: Ich denke, you8217ll sparen Geld auf Provisionen (Mit ThinkOrSwim) und sparen Sie Timeeffort, weil das Verschließen und Verkaufen eines anderen ist einfacher (zumindest auf TOS) als rollen eine Seite zu einer Zeit. Bitte korrigieren Sie mich, wenn I8217m falsch ist. Vielen Dank,